作为P2P PM，你应该知道的之资金操作相关

互联网金融的领域很广泛，但是既然是『金融』，则离不开最基础的『支付』。下文就将从基础的支付知识说起，重点对P2P领域会涉及的一些方面进行阐述。主要根据我的项目经验，不一定权威，不一定准确，欢迎吐槽，欢迎拍砖。

在整个支付系统中，支付渠道是最基础的核心系统，一般包括以下四种渠道：

1.银行直连渠道

银行渠道指的是业务方不经过中转直接与银行相连接，整个交易过程直接通过银行网银系统结算，无需经过第三方接入。问题是接入难度大，技术门槛高，开发成本高昂。不同的银行需要单独开发，时间成本也较高。

2.第三方支付渠道

第三方支付渠道是相对于银行直连渠道来说的。指的是一些『持牌』的独立机构，居中于买卖家之间进行收付款作业的交易方式。一般情况下，由第三方支付服务提供商负责对接各个银行的直连接口，而业务方只需要直接对接第三方支付的相关接口即可完成支付业务的操作。整个交易过程为业务方—>第三方支付—>银行。相对于银行直连渠道来说，接入难度小，技术门槛低，开发速度快。目前在我国大陆地区从事第三方支付业务必须取得『支付业务许可证』。下图是某第三方支付平台的『支付业务许可证』样本。

3.话费渠道

其实在我们的生活中还有另外一种可能用的比较少的支付方式，就是通过话费渠道。比如移动的『和钱包』。通过划扣手机话费的方式来完成支付。

4.外卡渠道

外币渠道指的是支持境外银行卡（或其他境外支付方式）支付的渠道。这里就不过多的展开说了。

支付网关（Payment Gateway）是银行金融网络系统和Internet网络之间的接口，是由银行操作的将Internet上传输的数据转换为金融机构内部数据的一组服务器设备，或由指派的第三方处理商家支付信息和顾客的支付指令。支付网关是支付系统对外提供服务的接口，所有需要支付渠道支持的资金操作都更具需要通过支付网关分发到相对应的渠道上。支付网关是在线支付最基本也是最普遍的形式。基本上所有的在线支付都会涉及到支付网关。

说完了支付渠道和支付网关，再说说支付产品，支付产品是指支付服务的提供方通过对不同的支付渠道根据不同的业务场景来进行封装来为业务方提供支付服务的产品。一般情况下支付产品位于支付网关之后，支付渠道之前。我们常接触的支付产品有以下几种：

1.快捷支付

快捷支付指用户购买商品时，不需开通网银，只需提供银行卡卡号、户名、手机号码等信息，银行验证手机号码正确性后，第三方支付发送手机动态口令到用户手机号上，用户输入正确的手机动态口令，即可完成支付。设置可以开通小额免密，直接完成支付。这种支付方式不会打断用户的体验，是目前主要的在线支付方式。一般快捷支付产品是通过封装银行或者第三方支付平台提供的快捷支付接口或者代付接口来实现的。

2.网银支付

指使用银行的网银客户端完成支付，一般与PC端的在线支付相关。在未开通快捷支付的情况下，用户在支付时需要跳转到对应银行的网银页面，借助U盾等方式来完成支付。这种支付方式会终端用户当前的体验，一般仅用于PC端支付或大额支付。

3.代扣和代付

代扣和代付是两个相反的操作。代扣指根据支付渠道授权商户可以从用户的银行账户中扣款，一般用于定期扣款，不用于日常消费。比如水电煤气、基金定投等。代付则与代扣正相反，指商户将钱打给用户。

4.第三方平台支付

指商户和用户均在第三方平台开立账户，通过第三方平台来实现支付业务。比如淘宝使用『支付宝』、京东使用『微信支付』等。

5.账户支付

指平台为用户在本平台建立账户，支持充值，之后可以使用这个账户来完成支付，即一些平台使用的余额支付。这种支付方式有可能会有『无牌经营』的政策风险，美团好像就出过此类的事故。

（敲黑板，重点来了）

对于P2P平台来说，所对应的支付产品比较特殊，很多刚刚入行或者从其他领域转过来的产品经理可能会不太适应。对于P2P平台来说，从野蛮生长到如今依据『824』依法合规整改进行时的整个阶段，一共有三种（主流）支付产品在P2P平台上存在。我们把它们称之为P2P网贷平台支付的三种（主要）模式

1.通道型模式

通道模式类似于电商平台的『第三方平台支付产品』，P2P平台在第三方支付公司开设一个商户账户。用户想要在P2P平台投资就需要先进行充值。在这种模式下，第三方支付公司仅对资金的划拨做中介管理，一切资金划拨的指令来自于P2P平台。P2P平台可以触碰到用户资金，存在挪用用户资金的可能。同时，用户资金全部归集于商户账户，P2P平台自己完成信息流和资金流的匹配，有形成『资金池』的风险。如图：

2.第三方支付资金托管模式

『哪里有需求，哪里就有市场』，随着通道模式暴露出来的资金池问题越来越严重，一些第三方支付平台开始推出了『资金托管』服务。在此模式下，用户（投资人和借款人）需在第三方支付机构虚拟二级账户，每个独立账户都是独立的，投资人先把钱充到其在第三方支付上的账户里，当进行投资交易时，第三方支付把投资人的钱直接拨到借款人账户，用户的资金全程由第三方支付负责托管，并开设独立专用账户，实现专款专用，与平台自由资金完成分离，避免资金池的风险。

3.银行存管模式

根据8.24《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》（以下简称『暂行办法』）的规定：网络借贷信息中介机构应当实行自身资金与出借人和借款人资金的隔离管理，并选择符合条件的银行业金融机构作为出借人与借款人的资金存管机构。因此，银行存管成了『合规』的唯一选择。

银行存管的方式上和第三方支付资金托管模式很像：由银行管理资金，平台管理交易，做到资金与交易的分离，使得平台无法直接接触资金，避免客户资金被直接挪用。目前开展存管业务的都是一些地方城商行，比如浙江银行、厦门银行

编辑：未知